Финансовые vs сырьевые активы: сравнение рынков

Базовая концепция сохраняется, вам нужно продать дороже и купить дешевле или наоборот – купить дешевле и продать дороже. Но есть различия в графике торговли, используемых инструментах, минимальном депозите. На сырьевом рынке трейдер может использовать CFD, фьючерсы, работая на Московской или другой биржах. На Форексе ведется простая работа с валютными парами, деривативы на Forex недоступны.

В идеале ваша стратегия должна быть универсальной, работать и на сырьевых активах, и на Форексе. В качестве примера такой ТС могу привести торговую систему Снайпер. В ней не используются индикаторы, а сама стратегия подходит под любой рынок. По ссылке ниже можете скачать бесплатную методичку по снайперской торговле. В ней нет оторванной от практики теории, весь материал можно рассматривать как набор практических рекомендаций.

Время работы

Это одно из ключевых различий между Форексом и централизованными площадками:

• на Форексе нет единого центра. Выделяют 4 основные сессии, но с понедельника по пятницу нет перерывов. Сессии накладываются друг на друга. За счет этого у брокеров всегда есть источник актуальных котировок валютных пар;

Технически на Форексе торговать можно и ночью, но нужно учитывать изменение волатильности в течение суток. Большая часть стратегий показывает лучший результат на европейской и американской сессиях.

• трейдинг на бирже – работа на площадке с определенным графиком работы. За пределами этого временного промежутка нельзя заключать сделки. Расписание зависит от конкретной биржи.

На выходных торговля прекращается и на Форексе, и на биржах. Также биржи отдельных стран могут не работать в праздничные дни. На Forex торговля в этот день продолжается, но если из торгов «выпали» крупные биржи, например, в США, то ликвидность и волатильность может быть снижена.

Сезонность и новостной фон

На Форексе сезонность практически отсутствует. Единственная значимая закономерность, связанная с временами года – летний период отпусков, предновогодний период. Летом в отпуск уходят в том числе и крупные чиновники, волатильность снижается, движения пар становятся не такими резкими.

Перед Новым годом крупные трейдеры закрывают позиции, проводят ребалансировку портфелей. Это может спровоцировать резкие непрогнозируемые движения. В предновогодний период рынок называют «тонким», торговать в это время не рекомендуется. Но это занимает от силы 1-2 недели, позже характер торгов восстанавливается.

На сырьевом рынке фактор сезонности проявляется значительно сильнее. Например, после сбора урожая цены на пшеницу снижаются так как резко растет предложение. Перед отопительным сезоном страны начинают заполнять хранилища газа. Это может стать бычьим фактором для углеводородов в целом. У большинства сырьевых активов есть сезонность, эта особенность влияет на соотношение спроса и предложения.

На примере пшеницы (фьючерсы с тикером ZW):

• минимум обычно формируется летом;

• абсолютный пик достигается в конце года.

Эти данные получены с помощью сервиса seasonalcharts и учитывают анализ цен фьючерсов на пшеницу за 30 лет, с 1982 по 2012 г. Периодически время формирования High и Low могут смещаться на 1-1,5 месяцев, но сезонность в целом сохраняется.

Также сезонность зависит от внешних факторов. Например, угроза проблем с продовольствием заставляет страны закупать зерно, не обращая внимание на стоимость. Конфликты, из-за которых часть зерна не попадает на мировой рынок, также разрушают привычный баланс между спросом и предложением. Поэтому сезонность в торговле важна, но работает только при условии относительно спокойной ситуации в мире.

Что касается новостного фона, то при работе с сырьевыми активами трейдеру нужно:

• следить за событиями в соответствующей индустрии;

• отслеживать геополитический фактор. Например, нефть и газ – не просто сырьевой актив, но еще и инструмент для продвижения своих интересов. Наложение санкций, решения ОПЕК и прочие события напрямую влияют на соотношение спроса и предложения, а значит и на стоимость актива;

• следить за ситуацией с запасами сырой нефти в США;

• просчитывать возможные политические шаги основных экспортеров и импортеров.

На Форексе все намного проще. Можно ограничиться экономическим календарем, в нем указаны ключевые события, способные повлиять на курсы валют. Форс-мажоры случаются, но сравнительно редко, поэтому многие ограничиваются календарем, не погружаясь глубоко в фундаментальный анализ.

Цена входа

Речь идет о минимальном депозите. На Форексе за счет центовых счетов можно работать с капиталом буквально в несколько долларов. Я рекомендую открывать депозиты в размере от $100, это золотая середина. Вряд ли $100 пробьют дыру в вашем семейном бюджете, при этом прибыль будет небольшой, но заметной. Центовые счета подходят скорее для тренировки.

Если трейдер работает с фьючерсами на сырьевые активы, то нужен больший стартовый капитал. Например, если вы захотите купить октябрьский фьючерс на нефть марки Brent на Московской бирже, то на счете должно быть порядка 20000 рублей. В 1 фьючерсе 10 баррелей, а стоимость барреля на момент теоретической сделки – $94,60. В контракт уже встроено плечо, поэтому гарантийное обеспечение ниже $946, но все равно требуется больший капитал по сравнению с Форексом.

Есть и более дешевые фьючерсы. Но если исходить из того, что трейдер должен иметь возможность открывать несколько сделок и депозит должен иметь запас прочности, то понадобится солидный капитал. Под «солидный» понимается его размер по сравнению с ценой входа в торговлю на Форексе.

Именно цена входа может стать основным препятствием для новичков. К тому же Форекс проще, это привлекает начинающих трейдеров.

Что касается стратегии, то, выбрав Снайпер, сможете работать на любом рынке. Эта ТС универсальна и работает на Форексе, крипторынке, сырье, фондовом рынке. В снайперской торговле сделана ставка не на индикаторы, а на понимание логики движения актива. Это и обеспечивает винрейт в 70-80%.

Вы можете начать изучать Снайпер совершенно бесплатно. Все желающие могут получить методичку, в ней дается вся нужная для торговли теория.